Mitel finalise sa fusion avec Aastra

Nouveau leader du marché avec plus d'un milliard de US$ de chiffre d'affaires

Le siège de Aastra Telecom Schweiz à Soleure (© Aastra)

Soleure/Ottawa, Canada (pts008/03.02.2014/10:00) * Chiffre d'affaires annuel de 1,1 milliard de dollars
* N°1 en Europe occidentale
* Volume d'affaires sur le Cloud : 100 millions de dollars
* 60 millions de clients dans le monde

Mitel Networks Corporation (Nasdaq : MITL ; TSX : MNW), fournisseur de solutions de communications d'entreprise, a annoncé le 31 janvier la finalisation de sa fusion avec Aastra Technologies Limited. Avec un chiffre d'affaires annuel combiné de 1,1 milliard de dollars et 60 millions de clients à travers le monde, Mitel marque le secteur de son empreinte et ouvre la voie de la consolidation du marché des communications d'entreprise évalué à 18 milliards de dollars.

Un nouveau leader

Numéro 1 en Europe occidentale et faisant partie du Top 5 mondial*, Mitel dispose des meilleurs atouts pour saisir, à l'échelle mondiale, les opportunités de croissance considérables qui se profilent, à l'heure où le marché entame une migration à long terme vers les services basés sur le Cloud.

" Avec cette fusion, le chiffre d'affaires annuel combiné de Mitel dépasse le milliard de dollars, ce qui, nous le pensons, nous dote d'une assise financière et d'un levier opérationnel qui généreront de la valeur pour les actionnaires et une croissance rentable sur un marché en consolidation et riche en opportunités ", déclare Richard McBee, Président et Directeur Général de Mitel. " A présent nous avons doublé les talents, les outils et la gamme de solutions indispensables pour conquérir une plus grande part de notre marché. "

Offrir aux clients le meilleur choix pour migrer vers le Cloud

Mitel propose la gamme la plus complète de l'industrie pour répondre aux attentes du marché et des clients. Du numérique au Cloud en passant par les environnements IP, des plates-formes aux terminaux et aux applications, Mitel propose désormais aux entreprises, qu'il s'agisse de TPE, PME ou de grands groupes, les outils nécessaires pour gérer, migrer et perfectionner leurs systèmes de communications d'entreprise à leur propre rythme.

Ouvrant la voie de la migration vers le Cloud - privé, public ou hybride - Mitel, grâce à son portefeuille de solutions, dispose d'un avantage concurrentiel significatif et se positionne idéalement pour répondre aux attentes de ses clients et des distributeurs à l'échelle mondiale, régionale, et quels que soient les secteurs d'activités, aujourd'hui comme demain.

Fort d'un budget R&D annuel combiné de 100 millions de dollars, Mitel dispose des ressources nécessaires pour continuer d'innover et prendre en charge un large éventail de solutions au niveau mondial et régional, protégeant ainsi ses clients et leurs investissements.

Une situation financière saine et des synergies intéressantes

Dans le cadre de cette fusion, Mitel a également finalisé ce jour le financement d'une ligne de crédit de 405 millions de dollars composée d'un prêt de 355 millions de dollars venant à échéance en janvier 2020 et d'une ligne de crédit revolving disponible de 50 millions de dollars arrivant à échéance en janvier 2019. Le prêt à terme de 355 millions de dollars est accordé avec un LIBOR majoré de 4,25 % et un plancher LIBOR de 1,00 %. La ligne de crédit revolving disponible de 50 millions de dollars est accordée au taux LIBOR majoré de 4,25 %.

" Nous nous félicitons d'avoir obtenu de nouvelles facilités de crédit dans des conditions très favorables, qui nous permettent de réduire considérablement le montant des intérêts annuels et d'améliorer notre flexibilité opérationnelle ", explique Steve Spooner, Directeur Financier de Mitel. " Grâce à la nouvelle structure de notre capital, combinée à une meilleure capacité à générer de la trésorerie que devrait nous apporter cette fusion, Mitel dispose d'une des meilleures positions financières du secteur. "

Ces lignes de crédit ont été utilisées pour financer la fusion avec Aastra, rembourser les 259 millions de dollars empruntés précédemment, ainsi que couvrir les frais et les dépenses liés à la transaction. Jefferies Finance LLC et la banque Toronto-Dominion ont agi en tant que co-syndicataires chefs de file et teneurs de livre associés pour les nouvelles lignes de crédit. Dans le cadre de cette fusion, Jefferies LLC a agi en tant que conseiller financier pour Mitel, et TD Securities Inc. au titre de conseiller financier pour Aastra.

La société prévoit environ 50 millions de dollars de synergies d'ici deux ans et demi, grâce à l'optimisation de la chaîne d'approvisionnement, à la consolidation des installations et à des économies d'échelle. La fusion étant finalisée, Mitel estime que les capacités de financement combinées permettront de rembourser la dette en cours et apporteront à Mitel la trésorerie et la flexibilité nécessaires pour saisir les opportunités de croissance.

Termes de l'accord

Mitel a acquis la totalité des actions ordinaires émises et en circulation d'Aastra. Selon les termes de l'accord, les actionnaires d'Aastra ont reçu 6,52 dollars (US$) en espèces, ainsi que 3,6 actions ordinaires de Mitel (" actions Mitel ") pour chaque action ordinaire Aastra détenue. Le montant total en espèces versé par Mitel a atteint environ 80,0 millions de dollars, et 44.162.509 actions Mitel ont été émises. Mitel a financé le versement en espèces de la transaction, d'une part, en puisant dans la trésorerie disponible et d'autre part, en recourant à la nouvelle ligne de crédit présentée ci-dessus.

*Source: MZA PBX/IP PBX Market, World Quarterly Edition, Q2 2013, TTM Q3 2012 - Q2 2013

Déclarations prospectives
Certaines des déclarations contenues dans le présent communiqué de presse constituent des déclarations (ou informations) prospectives au sens de la législation applicable des États-Unis et du Canada sur les valeurs mobilières. Sont ainsi concernées les formulations utilisant les mots : objectif, perspectives, pouvoir, éventuellement, devoir, estimer, continuer, attendre, prévoir, planifier, prédire, potentiel, projet, anticiper et autres termes similaires qui ne décrivent pas la situation présente ni ne fournissent des informations sur le passé. Il n'est aucunement garanti que les événements ou les résultats attendus se réalisent effectivement. De telles déclarations reflètent l'opinion actuelle des dirigeants de Mitel et d'Aastra, et elles sont soumises à un certain nombre de risques et d'incertitudes. Ces déclarations reposent sur de nombreux facteurs et hypothèses, parmi lesquels les conditions économiques et de marché générales, la situation du secteur, les facteurs opérationnels et d'autres paramètres. Toute modification de tels facteurs et hypothèses pourrait se traduire par des résultats très différents des attentes actuelles. Toutes les déclarations prospectives attribuables à Mitel et à Aastra, ou aux personnes agissant pour leur compte, sont expressément et intégralement visées par les avertissements du présent paragraphe. Il convient de ne pas accorder un crédit excessif à de telles déclarations. Les déclarations prospectives ne valent qu'à leur date d'émission. En outre, parmi les risques sérieux susceptibles de se traduire par des résultats différents des attentes figurent la capacité de la société issue de la fusion à atteindre ou à maintenir une rentabilité à l'avenir, la fluctuation des chiffres d'affaires et résultats d'exploitation trimestriels et annuels, les oscillations des taux de change, l'instabilité temporaire ou permanente de l'économie mondiale, une concurrence intense, la dépendance d'une part certaine du chiffre d'affaires dans des partenaires distributeurs, la dépendance dans un petit nombre de prestataires extérieurs pour la fabrication de produits, l'aptitude à intégrer avec succès la société acquise et à réaliser certaines synergies, et notre capacité à mettre en oeuvre et à concrétiser comme souhaité nos stratégies commerciales. D'autres risques sont décrits sous le titre " Facteurs de risque " du rapport annuel de Mitel sur le formulaire 10-K et dans le formulaire d'information annuel d'Aastra. Les risques liés à l'acquisition peuvent être trouvés dans procuration de la direction de la circulaire de l'Aastra, en date du 11 Décembre 2013, fournis par Mitel sur le système électronique de recueil des données, d'analyse et de recherche des sociétés cotées américaines (EDGAR) ou sur le système électronique de données, d'analyse et de recherche des sociétés cotées canadiennes (SEDAR). Sauf contrainte légale, nous n'avons aucune intention ou obligation de mettre à jour ou d'annoncer publiquement le produit de toute révision apportée à une déclaration prospective pour tenir compte de résultats actuels, d'événements ou d'évolutions futurs, de changements d'hypothèses ou de modifications d'autres facteurs influant sur les déclarations prospectives. Nous vous conseillons cependant de consulter tout communiqué publié par Mitel et Aastra sur des sujets connexes dans les rapports et documents déposés sur le système EDGAR ou sur le système SEDAR.

Le siège social de Mitel est situé à 359 Legget Drive, Kanata, Ontario, Kanada K2K 2W7

À propos de Mitel
Mitel® (Nasdaq: MITL; TSX: MNW) est l'un des leaders mondiaux dans le domaine des communications d'entreprise permettant de connecter aisément les collaborateurs, partenaires et clients - quel que soit le lieu, le moment ou le terminal utilisé, pour toutes les tailles d'entreprises des TPE aux grands groupes. Mitel propose un large choix à ses clients avec l'un des portefeuilles produits les plus complets du marché et la meilleure offre de migration vers le Cloud. Avec plus d'un milliard de dollars US de chiffre d'affaires annuel combiné, 60 millions de clients dans le monde, et une position de n°1 en Europe occidentale, Mitel est indéniablement un leader sur le marché des communications d'entreprise. Pour plus d'informations : http://www.mitel.com

À propos d'Aastra Telecom Schweiz AG
Aastra est une entreprise de Mitel. Aastra Telecom Schweiz AG, sise à Soleure, emploie actuellement quelque 240 personnes, qui travaillent principalement au développement de produits, à la planification, au marketing et à la vente. Vous trouverez plus d'informations sur Internet, sous : http://www.aastra.ch/fr

Informations de contact Mitel :
Amy MacLeod (media), 613-592-2122 71245, amy_macleod@mitel.com
Malcolm Brown (industry analysts), 613-592-2122 71246, malcolm_brown@mitel.com
Michael McCarthy (investor relations), 469-574-8134, michael_mccarthy@mitel.com

Aussender:	Aastra Telecom Schweiz AG
Ansprechpartner:	Ulrich Blatter
Tel.:	032 655 33 33
E-Mail:	ublatter@aastra.com
Website:	www.aastra.ch